에이텀 공모주 청약 일정 및 종목 분석

'23년 6월 26일부터 공모가의 +400%까지 상승할 수 있으며, -60%까지 하락할 수 있게 제도가 바뀌면서, 시장에서의 신규상장주가 많은 관심을 받고 있습니다.

오늘은 '23년 11월 공모주 중에서 에이텀에 대해서 청약 일정 및 종목 분석을 해보도록 하겠습니다.

목차

ㅇ청약일정

ㅇ청약세부내용

ㅇ종목분석

  ● 주요 주주

  ● 사업 세부사항

  ● 재무제표

  ● 전환사채

  ● 사옥

  ● 대표이사

ㅇ청약일정

    - 공모일정 : '23년 11월 21일 ~ '23년 11월 22일

    - 환불일 : '23년 11월 24일

    - 상장일 : '23년 12월 1일

ㅇ청약 세부내용

    - 희망공모가 : 18,000원

    - 확정공모금액 : 117억원

    - 공모주식수 : 650,000주

    - 일반 청약 주식수 : 162,500주

    - 청약증거금률 : 50%

공모 주식수

 

- 주주 구성

주주 구성

    - 시가총액 : 962억

    - 유통가능금액 :252억

    - 주관회사 : 하나증권

ㅇ종목분석

    - 업종 : 전자부품 제조업

    - 최대주주 : 한택수

  ● 주요 주주

주요주주 현황(공모 전 지분율)

NH투자증권 주가입니다.

NH투자증권 주가

● 사업 세부사항

전자공시에 고시한 주요 제품 등의 매출현황부터 알아보겠습니다.

매출은 TA트랜스 제품 및 MLCC 상품 에서 대부분의 주요 매출이 일어나고 있습니다.

주요 제품 등의 매출 현황

  □ TA부문 제품(Travel Adapter, 휴대용 전자기기 충전기용 트랜스)

휴대용 전자기기 충전기는 AC전원을 DC전원으로 변환하여 전자기기를 충전합니다.

충전기 내부의 트랜스는 전력을 변환하는 장치로서 충전기의 핵심 부품이며, AC전원으로 들어오는 전기에너지를 전기장치가 사용할 수 있는 적절한 DC전원으로 변환합니다.

트랜스의 품질이 떨어지면 충전기에서 일어나는 전압 변환 과정에서 전력손실이 발생하고, 충전기에서 전자기기로 전달되는 전력의 안정성이 떨어집니다.

그러면 전자기기의 충전속도가 떨어지고, 충전기 및 전자기기에 손상을 줄 수 있습니다.

트랜스는 일반적으로 두 개의 코일(1차, 2차 코일)과 철심으로 구성됩니다.

전압 변환을 위해 1차 코일에 입력 전류를 공급하면, 1차 코일을 둘러싸고 있는 철심을 통해 자기장이 발생합니다. 자기장으로 인해 유도전류가 발생하며 2차 코일을 통해 전기에너지로 변환됩니다.

2차 코일은 전력 변환에서 전압과 전류 강도를 조절하며 전기에너지를 전송하는데 핵심적인 역할을 합니다.

2차 코일의 설계에 따라 휴대용 충전기를 통한 전자기기의 충전 속도와 안정성이 결정됩니다.

PPP(Primary Planar PCB) 트랜스와 PPC(Primary Planar Coil) 트랜스도 개발하였습니다.

현재 2차 몰딩코일은 안산공장에서 생산하고 있으며, 트렌스 완제품은 에이텀 베트남 법인에서 양산 중입니다.

몰딩코일이 적용된 당사의 평판형 트랜스는 기존의 권선형 코일을 사용한 트랜스에 비해 전기적 특성(EMI 마진)과 발열이 개선되었고 부피와 무게가 감소하였습니다.

최근 스마트폰과 태블릿, 노트북 등의 휴대용 전자기기의 수요가 증가하면서 충전이 빠르면서도 크기가 작은 충전기를 원하는 시장의 수요가 커지고 있는데, 당사의 몰딩코일이 적용된 트랜스는 이에 매우 적합한 제품으로 고출력 충전기에 적극적으로 적용되고 있습니다.

에이텀 TA부문 주요 제품

  □ MLCC(Multilayer Cerami Capacitors)

Multilayer Ceramic Capacitors의 약자로 전기를 보관했다가 일정 양을 내보내는 '댐'의 역할을 함. 회로에 전류가 일정하게 흐르도록 조절하고 부품 간 전자파 간섭현상을 막아주는 전자회로의 중요 부품으로 전자산업의 쌀로 불립니다.

에이텀의 종속회사는 에이텀 베트남 법인과 칸타텀이 있습니다.

에이텀 베트남 법인은 위에서 설명한 각종 제품을 만드는 생산기지 역할을 하고 있으며, 칸타텀은 MLCC 등 전자부품 유통업을 30년 동안 영위해온 기업입니다.

● 재무제표

  □ 요약재무정보

전기('22년) 기준으로

- 매출 : 480억

- 영업이익 : -59억

- 당기순이익 : -84억

- 부채비율 : 603%

요약 연결 재무정보

 ● 전환사채

2023년 7월 14일 필에너지가 상장을 했습니다.

상장 첫날 공모가(35,000원)의 230% 넘는 금액인 114,600원을 종가로 마무리되었습니다.

하지만, 상장 당일 장 종료 이후 아래와 같이 전자공시가 났습니다.

13,333원 기준의 160억 원 규모의 전환사채를 전환청구하겠다는 공시였습니다.

발행한 주식 수는 120만 주이며, 14일 종가 기준으로 1,375억입니다.

전체 발행 주식수는 940만 주이며, 약 12%에 해당하는 엄청 큰 금액입니다.

상장 첫날 전환사채가 나오는 엄청난 악재로 인하여 첫날 매매하고 오버나잇한 소액주주에게는 손실을 많이 보게 되었습니다.

필에너지 주가

 

필에너지 상장 첫 날 전환사채 전환 청구

이를 방지하기 위해서 신규상장주의 전환사채도 확인해 보겠습니다.

전환사채는 없습니다.

 ● 사옥

로드맵으로 봤을 때의 건물사진입니다.

본사 사옥 위치는 경기도 안산시에 위치하고 있습니다.

건물은 일부는 보유하고 일부는 리스하고 있는 것으로 추정됩니다.

본사 사옥

● 대표이사

대표이사는 한택수 대표이사입니다.

세방정밀(1987년 ~ 1989년), 칸타텀(1989년 ~ 2019년)에서 근무하였습니다.

2016년부터 에이텀에서 대표이사로 근무 중입니다.

 

신규상장 움직임이 커서 시장에서 크게 주목을 받고 있는 요즘입니다.

유통주식물량이 400억대이며, 400%까지 갭이 뜰 수 있는 만큼 주의하셔서 매매하시길 바랍니다.

 

다른 '23년 11월 공모주 일정을 보시려면 아래 링크를 타고 눌러주세요.

2023.11.11 - [공모주] - 2023년 11월 주식 공모주 청약 일정

2023년 11월 주식 공모주 청약 일정

2023.09.26 - [공모주] - 2023년 10월 주식 공모주 청약 일정

2023년 10월 주식 공모주 청약 일정

2023.08.27 - [공모주] - 2023년 9월 주식 공모주 청약 일정

2023년 9월 주식 공모주 청약 일정

2023.07.25 - [공모주] - 2023년 8월 주식 공모주 청약 일정

2023년 8월 주식 공모주 청약 일정

2023.07.02 - [공모주] - 2023년 7월 주식 공모주 청약 일정

2023년 7월 주식 공모주 청약 일정